Derechos de Suscripción Preferente: Qué son y Cómo Tributan | TaxDown

Son los grandes ignorados de los productos financieros, y como verdaderos “olvidados”, la gente no los consideraba en su declaración. Te explicamos en el post. qué son los derechos de suscripción y como pagar impuestos por ellos, para que la Agencia Tributaria no te penalice.

Es probable que muchos de los que nos están leyendo hayan escuchado acerca de este tipo de productos financieros y no tengan claro qué son, para qué se utilizan, y aún menos cómo se grava su rendimiento. Consideramos útil hacer un repaso inicial sobre su definición, y luego abordar su fiscalidad, ya que dependiendo del momento en que los hayamos adquirido, su tributación variará.

¿Qué es un derecho de suscripción preferente?

Las compañías disponen de un capital social que se evalúa en acciones si la entidad es (S.A) Sociedad Anónima, y en participaciones si la entidad es (S.L) Sociedad Limitada. Al adquirir acciones en el mercado bursátil, lo que estamos adquiriendo es un porcentaje (aunque por lo general minúsculo) de la propiedad en dicha empresa.

Cuando las compañías buscan expandirse y permitir que nuevos inversionistas ingresen a la firma, una de las alternativas que poseen es aumentar su capital social. En ese instante, una de las repercusiones inmediatas que afecta a los accionistas existentes por la llegada de nuevos accionistas es que el porcentaje de participación que poseen a raíz de esta ampliación se reduce, y es aquí donde intervienen los derechos de suscripción.

Los derechos de suscripción son, exactamente, unos derechos que se dan a los “viejos accionistas” cuando se llevan a cabo ampliaciones de capital para que, si así lo desean, conserven el porcentaje de participación en la empresa que poseían antes de que se realizara la ampliación de capital. Generalmente, los accionistas tienen la posibilidad de hacer uso de estos derechos y obtener nuevas acciones para así preservar su porcentaje de participación, o bien, ceder esos derechos a otros accionistas interesados en adquirir nuevas acciones. Por lo tanto, pueden ocurrir dos situaciones: que “adquiramos nuevas acciones utilizando esos derechos de suscripción”, o que “los transfiramos”.

¿Cómo afecta a la declaración de la rente?

Los españoles debemos informar sobre los ingresos que generamos a lo largo del año (ingresos laborales, ganancias por la venta de acciones, de propiedades…), así mismo, es importante que consideremos cómo gestionamos los derechos de suscripción.

Si adquirimos acciones con esos derechos no estamos produciendo ningún ingreso, por lo que en ese instante no tributaremos, sin embargo si vendemos esos derechos se produce un ingreso que debemos incluir en nuestra declaración de la renta.

¿Y entonces, a lo esencial, cómo se tiene que agregar este ingreso en nuestro IRPF? Debemos fijarnos en dos aspectos fundamentales; primero, si las acciones están en bolsa (por ejemplo, algunas acciones del Banco Santander) o no, y segundo, si esos derechos de suscripción los has adquirido antes del 01 de enero de 2017 o desde el 01 de enero de 2017.

Tributación de los derechos de suscripción de acciones o participaciones vendidos a partir del 01 de enero de 2017 y derechos de suscripción de acciones o participaciones no cotizadas vendidos en cualquier momento

En estas situaciones, el importe de la comercialización de los derechos de suscripción preferente será gravado como una ganancia patrimonial, en la página 16 de la declaración del impuesto sobre la renta, en el año en que se realice esta transacción.

Tributación de los derechos de suscripción de acciones cotizadas vendidos antes del 01 de enero de 2017

Previo al 01 de enero de 2017, la normativa indicaba que estos derechos de suscripción debían ser contemplados en la declaración del impuesto sobre la renta únicamente al momento de la venta de las acciones, descontando del costo de adquisición de las acciones la suma por la cual se habían vendido los derechos de suscripción.

¿Y por qué mencionamos 2016 si ya han transcurrido varios años? Pues porque es posible que hayáis poseído este tipo de derechos en años anteriores y debéis tener en cuenta que, al vender esas acciones, al valor de compra de las acciones le debéis restar la cantidad que recibisteis por la venta de los derechos de suscripción.

Les ofrecemos un ejemplo para que resulte más fácil:

a) El 1 de enero de 2013 adquirimos 1.000 acciones de una empresa que está en el mercado de valores, a un coste de 5 €.

b) El 1 de enero de 2016 la empresa efectúa una expansión de capital, proporcionándonos unos derechos de suscripción que optamos por vender por 3.000 €.

c) El 1 de enero de 2018, la empresa lleva a cabo otra ampliación de capital, brindándonos derechos de suscripción que optamos por vender por 2.300 €.

d) El 30 de octubre de 2018 tomamos la decisión de comerciar las 1.000 acciones a un valor de 7 €.

a) En el instante a) hemos adquirido, no hay un ingreso, no debemos abonar impuestos por eso, lo que poseemos son 5.000 euros invertidos en acciones.

b) En el instante b) optamos por vender unos derechos de suscripción; dado que se encuentran bajo la “ley antigua”, no están sujetos a impuestos al momento de la venta. Lo que ocurre en consecuencia es que, a efectos de la declaración de la renta, las acciones no se adquieren por 5.000 €, sino por 3.000 €

c) No obstante, en el instante c), la nueva legislación ya se encuentra en aplicación, y dado que hemos comercializado ciertos derechos de suscripción, deberán ser incorporados en la declaración del impuesto sobre la renta como un ingreso, por un total de 2.300 €, sin embargo, el coste de adquisición de las acciones continuará siendo de 3.000 €.

d) Por último, al comercializar las acciones, se generará otro ingreso, y el cálculo del valor a considerar deberá ser la diferencia entre el monto de la venta (7.000 €) y el de la adquisición (3.000 €). A fines fiscales, la ganancia que se debe reportar en la declaración y por la que se liquidarán impuestos será de 4.000 €.

¿Te resulta difícil entender cómo hacerlo? No te inquietes, en TaxDown te ayudamos a hacer todos los cálculos online, y a ahorrar en tu declaración para que tu solo tengas que pensar en qué vas a gastar tu dinero.